上傳日期：2019年02月26日 作者：上海騰凱融資租賃有限公司（官網(wǎng)） 來源：admin

今天分論壇的題目是風(fēng)控新元年，但是我想借這個機會談一談風(fēng)控和監(jiān)管轉(zhuǎn)型的問題。如果我們認為風(fēng)控僅僅是融資租賃公司內(nèi)部管理事務(wù)的話，可能在當(dāng)前監(jiān)管轉(zhuǎn)型的大環(huán)境下，未免太微觀了一點。

商務(wù)部已經(jīng)把制定業(yè)務(wù)經(jīng)營和監(jiān)管規(guī)則的職責(zé)劃給了銀保監(jiān)會，未來直接監(jiān)管的職責(zé)落在地方金融監(jiān)管局。我最近在多個場合都呼吁，在這個時點上，融資租賃公司對監(jiān)管轉(zhuǎn)型應(yīng)該重視，行業(yè)內(nèi)對監(jiān)管轉(zhuǎn)型的重視程度和討論，可以更多一些。監(jiān)管層也更希望聽到行業(yè)的現(xiàn)實情況和呼聲。我今天做這個發(fā)言，從監(jiān)管轉(zhuǎn)型這個角度說一說，后面的討論環(huán)節(jié)多說一點風(fēng)控的事情。

我講三個方面。

一、要正確認識融資租賃行業(yè)（即所謂商租行業(yè)）的發(fā)展現(xiàn)狀。有這么幾個觀點。

第一，截至2018年9月底，內(nèi)資融資租賃試點企業(yè)397家，外資融資租賃公司11099家，加起來是11496家，絕對數(shù)很大。通常我們都講大部分融資租賃公司好像沒開展業(yè)務(wù)，空置率比較高，這個情況應(yīng)該說是有的。但是我想同時也要看到由于基數(shù)大，10%開展業(yè)務(wù)就有1000多家，5%還有500多家，這個絕對數(shù)還是很大的，而銀保監(jiān)會監(jiān)管下的金融租賃公司同期對比只有69家。商租公司絕對數(shù)量很大的，500-1000多家正常展業(yè)的企業(yè)，應(yīng)該引起足夠的重視。而恰恰是500-1000多家商租公司里的50家，可能又做了融資租賃行業(yè)的主體，開展了大量的融資租賃業(yè)務(wù)，不能單純從企業(yè)數(shù)的角度看所謂融資租賃空置率高?？偨Y(jié)為第一句話就是“融資租賃行業(yè)是有好人的，是有正經(jīng)經(jīng)營的企業(yè)”，大家要正確認識這個。

第二，融資租賃公司這么多年服務(wù)實體經(jīng)濟、中小企業(yè)和民營經(jīng)濟、促進產(chǎn)融結(jié)合、促進投資的作用是非常顯著的。如果都是商業(yè)銀行或金租的體制，會有人去做這樣的事情嗎？去做重卡的細分領(lǐng)域嗎？去真正服務(wù)這些中小企業(yè)、民營企業(yè)嗎？如果把金融租賃和融資租賃做個對比，融資租賃領(lǐng)域里，服務(wù)中小微企業(yè)、服務(wù)民營企業(yè)的比重要遠比金租大得多。而同時，這些融資租賃企業(yè)大部分的股東是實體產(chǎn)業(yè)集團，在服務(wù)這些產(chǎn)業(yè)集團的主業(yè)和產(chǎn)融結(jié)合的程度上，遠遠大于金租或商業(yè)銀行等其他渠道。第二句話可以總結(jié)為“融資租賃公司也干了不少好事、實事”。

第三，融資租賃公司由于沒有金融牌照，除了資本金外，大部分資金都是銀行借的錢，銀行對它進行穿透監(jiān)管，沒有所謂同業(yè)拆借和同業(yè)借款的資格，沒有什么負外部性，對金融系統(tǒng)無法帶來大的消極影響。融資租賃行業(yè)里的商租能引起系統(tǒng)性風(fēng)險嗎？我看很難，想干壞事好像也干不起來，掀不起狂風(fēng)惡浪。有的人會拿前兩年的“e租寶事件”說事，業(yè)內(nèi)人都知道，e租寶跟租賃沒有任何關(guān)系，就是P2P借了個名字。還有個別企業(yè)在外匯領(lǐng)域出了些問題，由于它屬性的限制那也都是銀行在賭人民幣升值出現(xiàn)的問題，租賃可能也只是一個通道，由于它屬性的限制，自身起不到?jīng)Q定性的作用。第三句話可以總結(jié)為“融資租賃公司沒干什么壞事，也干不了什么壞事”。

總結(jié)三句話：1）融資租賃行業(yè)是有好人的，是有正經(jīng)經(jīng)營的企業(yè)的；2）融資租賃公司也干了很多好事、實事，3）沒干什么壞事，也干不了什么壞事。基于這個認識考慮融資租賃行業(yè)和監(jiān)管轉(zhuǎn)型的話，思路就清晰得多。如果沒有負外部性，為什么要用負外部性、引起社會性風(fēng)險的方式去監(jiān)管呢？監(jiān)管的邏輯要清晰，要正確認識融資租賃行業(yè)發(fā)展的現(xiàn)狀。

二、正確認識融資租賃公司與金融租賃公司的辯證關(guān)系。

第一，融資租賃公司和金融租賃公司是相輔相成、互相促進的關(guān)系。如果說金融租賃公司起到了穩(wěn)定器、中流砥柱，可以說是核心作用。同時我認為融資租賃公司可能是這么多年發(fā)展的土壤、創(chuàng)新的來源、人才隊伍的發(fā)祥地，可以說融資租賃公司起到了租賃行業(yè)的基礎(chǔ)性作用。我說金租是核心作用，融資租賃起到基礎(chǔ)性作用。他們是相輔相成的關(guān)系。如果把融資租賃行業(yè)都監(jiān)管沒了，唇亡齒寒，對金融租賃公司也沒有什么好處。

第二，融資租賃公司和金融租賃公司，從本質(zhì)屬性就不同。一是金融性不同，金融租賃公司是持牌金融機構(gòu)，具備金融機構(gòu)一系列特點，外部性更強，所以監(jiān)管要管金融租賃公司的資本充足率、關(guān)聯(lián)交易、授信集中度、拆借比例等等。而融資租賃公司就是個普通工商企業(yè)，沒有這些金融機構(gòu)的便利。從本質(zhì)上講是什么？一個是貸款人，一個是借款人。金融租賃公司是“貸款人”，而融資租賃公司是“借款人”。我們?nèi)谫Y租賃公司本身就是借款人，已經(jīng)受到貸款人嚴格的監(jiān)管。二是股東背景差異也很大，金融租賃公司股東背景最多的還是商業(yè)銀行，他天然跟商業(yè)銀行有相似性。而在融資租賃公司里，股東背景主要是產(chǎn)業(yè)集團，特別是以中央企業(yè)為代表的產(chǎn)業(yè)集團。三是成立目的不一樣，融資租賃公司很多是產(chǎn)業(yè)集團為了促進產(chǎn)融結(jié)合而成立的，天然就是要服務(wù)主業(yè)的。如果你不讓他服務(wù)主業(yè)，成立的目的就沒有了。而金融租賃公司更多是做商業(yè)銀行的產(chǎn)品線。

基于上述這兩大方面，一是融資租賃的現(xiàn)狀，二是金融租賃和融資租賃的辯證關(guān)系，我們也應(yīng)該說第三個方面。

三、正確認識融資租賃公司的監(jiān)管轉(zhuǎn)型。

我建議監(jiān)管轉(zhuǎn)型應(yīng)該遵循幾個原則：

一是公平合理、權(quán)責(zé)對應(yīng)的原則。很簡單，剛才說比如說融資租賃公司，如果沒有金租公司這些便利度、功效和外溢的風(fēng)險，就不應(yīng)該按照金融租賃這套監(jiān)管辦法直接來套用。反過來，如果給了這些東西，那你就應(yīng)該按照金融租賃的辦法來做，這就是公平、合理和權(quán)責(zé)對應(yīng)的監(jiān)管原則，你具備怎樣的功能，享有怎樣樣的權(quán)利，你就應(yīng)該承擔(dān)怎樣的責(zé)任和被監(jiān)管的要求。

二是融資租賃和金融租賃的監(jiān)管都應(yīng)該與時俱進。與時俱進是什么意思呢？不是說融資租賃公司的監(jiān)管一定參照金融租賃公司的監(jiān)管辦法。2016年成立國新租賃以前，前十年我一直在金融租賃公司任職。金融租賃公司的監(jiān)管，其實也不完全是沒有改進的空間。目前金融租賃公司的監(jiān)管辦法，大部分是照著巴塞爾協(xié)議對銀行資本和風(fēng)險監(jiān)管的邏輯來的。為什么剛才大家講類信貸的問題，十年來大家都講，監(jiān)管邏輯就是按照類信貸監(jiān)管你的，按照放款機構(gòu)監(jiān)管你的，監(jiān)管的標(biāo)準(zhǔn)都是按照這個來的。所以我的意思，咱們現(xiàn)在未必誰向誰靠近，而是有可能大家要往中間靠的問題。

三是融資租賃公司未來的監(jiān)管也應(yīng)該避免一刀切，應(yīng)該分級分類監(jiān)管。不管融資租賃公司是1萬余家、1千余家還是500余家都是比較龐大的群體，信托公司只有68家還有行業(yè)評級。銀行除了農(nóng)信社和合作社，叫銀行的有500多家。500多家里包括國有銀行、政策性銀行、全國股份制銀行、城商行、農(nóng)商行，這里面還沒算1000余家村鎮(zhèn)銀行，功能定位都不一樣。融資租賃公司股東背景和業(yè)態(tài)也很豐富，有央企系的，有廠商系的，也有獨立第三方的等等，還有的人家就是服務(wù)中小企業(yè)的、服務(wù)三農(nóng)的，我覺得也應(yīng)該區(qū)分開來的，分類、分級來監(jiān)管，而不要一刀切。服務(wù)中小企業(yè)、服務(wù)三農(nóng)的融資租賃公司，你就應(yīng)該給一些扶持的政策。

四是監(jiān)管的目的應(yīng)該是尊重行業(yè)的現(xiàn)狀，維護行業(yè)的穩(wěn)定和良好發(fā)展。如果說金融租賃里，銀行背景的金融租賃公司是主流的話，那么融資租賃行業(yè)里，央企背景的融資租賃公司一定是主流。我們大概統(tǒng)計了一下，30多家的央企租賃公司，總資產(chǎn)大概6000億到7000億元，在所謂融資租賃幾萬億的合同余額里占有相當(dāng)大的比重，而且這都是自己主動管理的。今天在座的很多都是優(yōu)秀代表，比如中航租賃，近20年的經(jīng)營，苦心做到今天，資產(chǎn)超千億元，都是在正經(jīng)做事的。而有一些中央企業(yè)的租賃公司就服務(wù)主業(yè)的，就是給內(nèi)部做的。監(jiān)管層要尊重行業(yè)的現(xiàn)狀，制定監(jiān)管指標(biāo)的時候要考慮到這些。有人說怕融資租賃公司搞自融，我說不用擔(dān)心融資租賃公司自融，他的資金來源、授信額度都納到集團的整體授信里的。比如五大電力集團下屬的某個央企租賃公司，他的授信就是在央企集團的，而且沒有同業(yè)借款、拆借的資格，你怕他自融什么呢？沒有問題，融資租賃公司給自己集團做業(yè)務(wù)沒問題，都是納在集團額度內(nèi)的，銀行都監(jiān)管住了。而如果是金融租賃公司不一樣，可以隨時同業(yè)拆借，不納入管理，變成關(guān)聯(lián)交易的融資通道。監(jiān)管層要尊重行業(yè)的現(xiàn)狀，維護行業(yè)的發(fā)展穩(wěn)定。

五是我們也應(yīng)該正確認識監(jiān)管轉(zhuǎn)型帶來挑戰(zhàn)的同時，對融資租賃公司也是機遇，特別是給我們在座的租賃公司。我相信絕大部分正常經(jīng)營的融資租賃公司都將迎來很好的發(fā)展機遇。我們應(yīng)該擁抱監(jiān)管，規(guī)范經(jīng)營。

最后，我倡議融資租賃公司增強自律，規(guī)范經(jīng)營，共同為中國經(jīng)濟的高質(zhì)量發(fā)展貢獻力量，特別是中央企業(yè)和國有企業(yè)背景的融資租賃公司，更要起到模范先鋒帶頭作用，打消外界的顧慮和監(jiān)管的擔(dān)憂。同時，融資租賃行業(yè)要統(tǒng)一認識，盡量有一個共同的聲音，去呼吁監(jiān)管。融資租賃行業(yè)快速發(fā)展了十年，在目前這個時點又到了監(jiān)管轉(zhuǎn)型的關(guān)鍵節(jié)點，我們一定要團結(jié)，抱團取暖。融資租賃公司具有不同的背景、不同的定位，內(nèi)部差別很大，但咱們尊重這種差異，盡量找到最大公約數(shù)，求同存異，跟監(jiān)管層，跟社會公眾，跟包括稅務(wù)、財務(wù)、法律這幾大支柱部門去溝通。謝謝大家！

騰凱融資租賃 汽車融資租賃 成都融資租賃 成都買車貸款 成都車貸 成都汽車融資租賃 汽車金融 成都汽車金融 奔馳融資租賃 奧迪融資租賃 大眾融資租賃 現(xiàn)代融資租賃 奔馳金融 奧迪金融 大眾金融 現(xiàn)代金融 零首付買車 低首付買車 一證購車? 騰凱官網(wǎng)：www.bj-jhd.com